El cambio sutil en las conversaciones en las redes sociales. Las menciones en los principales medios de comunicación: “¡Bitcoin ahora estará disponible para los inversores de Wall Street!. Todos los mensajes de texto que llegan con preguntas sobre bitcoin de tus amigos que no usan monedas. Los bitcoiners saben que esta es la señal. El mercado alcista está oficialmente aquí antes del halving de 2024. Esta es una carta y una breve guía con buenas herramientas para todas aquellas personas que han estado haciendo preguntas sobre bitcoin en los últimos días.
«Bitcoin… ¿Deberías comprarlo?» «¿Cuál es la mejor manera de comprarlos?» «¿Cuándo deberías comprarlo?» «¿Cuánto compro?» “¿Qué estrategia utilizo para acumular?” “¿Me lo quedo? ¿Cuanto tiempo?»
Poco a poco y luego de arrepentirse. Ese extraño y mágico dinero de Internet en el que dedica tu tiempo libre a investigar es de lo único que todos quieren hablar ahora. Su compañero de trabajo, generalmente ajeno a cualquier cosa fuera de su dominio inmediato, comienza a acribillarlo con preguntas sobre intercambios y billeteras. Tus amigos de la escuela secundaria y la universidad te envían mensajes de texto pidiéndote consejo.
Los textos sin monedas son más que un simple fenómeno social. Son un barómetro del sentimiento del mercado, un barómetro que señala el surgimiento de una nueva ola de interés. Cuando las preguntas pasan de «¿Qué es Bitcoin?» a «¿Cómo lo compro?» Sabes que algo fundamental ha cambiado.
Esto no es sólo FOMO (miedo a perderse algo). Es reconocimiento. La gente está empezando a ver lo que hemos visto siempre: una revolución monetaria desarrollándose ante nuestros ojos. Las limitaciones del antiguo sistema, la fragilidad de las monedas fiduciarias, se están volviendo dolorosamente obvias. Y Bitcoin, ese faro de dinero sólido y soberanía individual, brilla cada vez más en la creciente oscuridad.
Las preguntas, por supuesto, son variadas. «¿Deberías comprar ahora?» pregunta el cauteloso, todavía marcado por las oscilaciones de precios pasados. «¿Qué intercambio debo utilizar?» Cuestiona el práctico, buscando un camino seguro de entrada. Y el aventurero, con los ojos brillantes por la fiebre del oro, quiere saber sobre el apalancamiento y las estrategias comerciales.
Por supuesto, no existe una respuesta única para todos. Cada viaje hacia Bitcoin es único y está determinado por circunstancias individuales y tolerancia al riesgo. Pero para aquellos atraídos por el vuelo hacia la calidadvayamos paso a paso.
«¿Deberías comprar Bitcoin?»
Esto no es un consejo de inversión. Antes de invertir dinero, le sugerimos que invierta tiempo en su propia investigación sobre cómo utilizar la red Bitcoin de forma adecuada. Dicho esto, el administrador de activos más grande del mundo es muy optimista con respecto a Bitcoin. De acuerdo a la ONU Papel BlackRock de 2022creen que una asignación de bitcoin del 84,9% es la estrategia óptima.
Además, Fidelity publicó un artículo titulado Introduccion a los activos digitales para inversores institucionales y mencionan Bitcoin 73 veces. Después de eso, publicaron un artículo titulado. Bitcoin primero: por qué los inversores deben considerar Bitcoin por separado de otros activos digitales.
Nuevamente, eso no significa que debas confiar en ellos con los ojos cerrados. Animo a todos a que hagan su propia investigación. Esto es simplemente un poco de contexto sobre lo que los gigantes de la industria de gestión de activos están diciendo últimamente. Existen herramientas de código abierto que pueden ayudarle a sacar sus propias conclusiones. Cualquier persona puede acceder y comprender cómo utilizar estas herramientas para la gestión de su patrimonio personal. De hecho, puedes jugar con los modelos y ajustar cualquier cosa si sabes algo de programación en Python. Finalmente, la red Bitcoin tiene tantas características únicas que la hacen diferente a cualquier otro activo que hayamos visto antes. ¡Bitcoin es genial!
«¿Cuál es la mejor manera de comprar algunos?»
Depende de las necesidades, prioridades y compensaciones individuales. Por un lado, debes elegir el nivel de responsabilidad con el que te sientas cómodo. Por otro lado, debe decidir el nivel de propiedad que desea tener sobre su patrimonio.
Por ejemplo, habrá personas que preferirán renunciar a la propiedad absoluta porque prefieren tener a un tercero como custodia del bitcoin. Los bitcoiners de toda la vida valoran la propiedad absoluta y, por lo tanto, prefieren ser custodios de sus propios bitcoins, incluso si eso implica una mayor responsabilidad para ellos. Tener sus propias claves es la única forma de poseer realmente cualquier bitcoin. Por eso dicen: “Ni tus llaves, ni tu bitcoin”. Si de verdad quieres sé tu propio bancono puedes delegar la responsabilidad de guardar tus llaves en nadie más.
No hay duda de que no todo el mundo prefiere la gran responsabilidad de tener sus bitcoins. Lo mismo ocurrió con otros activos como el oro. No todo el mundo se siente cómodo almacenando oro en sus hogares y lo envían a custodios externos que tienen grandes bóvedas de oro. En el ciberespacio también hay tecnicismos que harán que algunas personas se sientan incapaces de asumir la gran responsabilidad de mantener valor sin la ayuda de un tercero.
Hágase las siguientes preguntas: ¿Valora la propiedad absoluta? ¿Valoras la privacidad? ¿Se siente cómodo con la responsabilidad de guardar sus llaves de forma segura? ¿Cuánta confianza tiene en un tercero para custodio su patrimonio? ¿Es usted un inversor individual o institucional? Si es un inversor institucional, ¿existen regulaciones que le impiden poseer bitcoins reales? La siguiente diagrama de rio puede ayudarle a decidir cuál es la mejor manera de comprar y mantener bitcoins.
En conclusión, existen tres alternativas diferentes en función de las necesidades individuales. Primero, poseer bitcoins reales con una billetera de hardware de la que posee las claves. En segundo lugar, compre bitcoins en papel y haga que un tercero se encargue de la custodia por usted. En tercer lugar, compre un ETF de Bitcoin y haga que su corredor lo guarde por usted. Después de todo, puedes utilizar una combinación de diferentes estrategias para diversificar su exposición o invertir desde diferentes plataformas.
«¿Cuándo debo comprar?»
Aproximadamente cada cuatro años hay un evento llamado Reducir a la mitad. Reducir a la mitad implica que la cantidad de bitcoins puestos en circulación se reduce a la mitad. Esto se conoce como el Recompensa de bloque oh Subsidio en bloque. En 2023, la recompensa en bloque equivalía a 6,25 monedas de Bitcoin. La recompensa en bloque se refiere a la cantidad de monedas emitidas cada 10 minutos. Esto significa que cada día se creaban 900 bitcoins.
En 2010, la recompensa en bloque era de 50 monedas. Durante un Halving, la recompensa en bloque se reduce a la mitad, lo que marca épocas importantes en la vida de la red Bitcoin. Actualmente estamos en la cuarta época (Época IV), que comenzó en 2020 y finalizará en 2024.
Por lo tanto, con el Reducir a la mitad en 2024, la emisión monetaria disminuirá a 3.125 monedas cada 10 minutos. Se espera que esta reducción a la mitad ocurra alrededor de abril y, en otras palabras, una reducción a la mitad provoca una disminución anticipada en la tasa de crecimiento de la base monetaria. La reducción a la mitad y la época son consideraciones cruciales para aquellos interesados en invertir en Bitcoin. En el siguiente gráfico puedes visualizar esto:
Los siguientes gráficos contienen datos de precios de Bitcoin para cada época por separado (desde la Época I hasta la Época IV, respectivamente). Lo intrigante de estos cuatro gráficos es que nos ayudan a visualizar un patrón claro que se repite en cada época. Estos gráficos pueden ser valiosos para cualquier persona interesada en invertir en Bitcoin, ya que nos ayudan a visualizar un ciclo muy distinto que se repite cada cuatro años.
Es importante mencionar que no sabemos si el ciclo de cuatro años continuará para siempre. En los últimos años ha habido nuevas conversaciones que sugieren que el ciclo de cuatro años no siempre será así. Un argumento popular es que la reducción a la mitad se tendrá en cuenta con anticipación para épocas futuras cuando la gente sea más consciente de este fenómeno.
Actualmente hay 19,7 mil millones de bitcoins en circulación de los 21 millones que existirán alguna vez. Esto significa que el 93% del total de bitcoins ya existe y queda menos del 7% de ellos por minar. Sin embargo, los últimos bitcoins se extraerán alrededor del año 2140 y los mineros vivirán de las tarifas de transacción después de eso.
*Fuente: https://medium.com/swlh/the-mathematics-of-bitcoin-89e7ab59edc
«¿Cuánto compro?»
Una vez que hayas decidido comprar bitcoin, el siguiente paso es preguntarte cuánto quieres invertir. ¿Recuerdas el consejo de esa publicación de Blackrock? No tienes que ser tan agresivo e invertir el 84% de tu cartera en bitcoins. Puedes empezar poco a poco. En esta sección, utilizará una maravillosa herramienta de código abierto creada por Rafael Zagury (Director de Inversiones de Cisne Bitcoin) y sugeriría a todos que jueguen solos con los modelos de la plataforma. Puede encontrar este panel en https://nakamotoportfolio.com/.
En el Portafolio Nakamoto sitio web, puede personalizar un portafolios para satisfacer sus necesidades o puede consultar las plantillas de portafolios predeterminados que ya están disponibles para que las analice. Veamos un portafolio muy simple y tradicional:
Esta cartera tiene el 60% de su riqueza invertida en el índice S&P 500 (SPY), el 20% en un fideicomiso de oro regular (GLD) y el otro 20% en un ETF de Vanguard Bond Market (BND). El marco de tiempo utilizado para analizar este portafolio es entre enero de 2018 y enero de 2024. La línea verde nos muestra los resultados reales que hubiera tenido este portafolio durante ese lapso de tiempo. Los resultados nos dicen que esta cartera habría tenido una rentabilidad anual del 8,73%. La rentabilidad total para el sexenio es del 65%. La volatilidad diaria de este portafolio es del 0,67% y la volatilidad anualizada del 12,85%.
Ahora centrémonos en las tres líneas debajo de la línea verde que representa la cartera original. Estas líneas nos dan los resultados de la cartera original si hubieran tenido el 1%, 5% y 10% de la cartera en Bitcoin durante esos seis años. Con solo tener un 1% en Bitcoin, los rendimientos totales de la cartera pasarían del 65% al 71%. La volatilidad anualizada sólo aumentaría hasta el 12,91%. Una posición del 5% en Bitcoin aumentaría la rentabilidad hasta el 94% con una volatilidad del 13,55%. Finalmente, una posición del 10% en Bitcoin llevaría los rendimientos hasta el 123% y la volatilidad sólo aumentaría hasta el 15,12%. Este ejercicio ilustra perfectamente por qué la exposición a Bitcoin (incluso la exposición mínima) es ideal para cualquier cartera.
Ray Dalio, el famoso inversor de Bridgewater Associates, creó una cartera diseñada para funcionar bien en diferentes condiciones económicas. Esta estrategia de inversión se conoce como Portafolio para todo clima. Esta plantilla de cartera está disponible en el sitio web de Nakamoto Portfolio para analizar los resultados de la exposición a Bitcoin. La siguiente imagen demuestra los beneficios de agregar Bitcoin a una cartera como esta.
Otra cartera interesante para consultar es la Cartera de bonos diversificados. Esta es una estrategia de inversión conservadora para personas con aversión al riesgo. Esta cartera incluye una combinación de bonos del Tesoro y ETF de alto rendimiento. Según el Sr. Zagury“una asignación de Bitcoin es la implementación perfecta de una cartera de bonos. Incluso en cantidades pequeñas, tiene el potencial de aumentar los rendimientos ajustados al riesgo”. La siguiente imagen contiene un breve resumen del impacto que la exposición a Bitcoin puede tener en la Cartera de Bonos Diversificada. Sugiero que todos prueben Nakamoto Portfolio por sí mismos para jugar con diferentes números, portafolios, estrategias, etc. Hay tutoriales de YouTube e hilos de Twitter para ayudar a cualquiera que esté interesado en utilizar esta maravillosa herramienta.
“¿Qué estrategia utilizo para acumular?”
Una vez que haya decidido que desea comprar bitcoins y haya decidido la cantidad de exposición que desea, el siguiente paso es decidir cómo desea abordar esta fase de acumulación. ¿Qué estrategia quieres comprar bitcoin? Por un lado, puedes comprarlo todo de una vez. Por otro lado, puedes comprar poco a poco.
Hay dos estrategias principales para la acumulación de bitcoins: inversión de suma global y costo en dólares Av. borrado (DCA). Una estrategia de suma global implica invertir todos los fondos disponibles a la vez. La estrategia DCA asigna fondos a intervalos regulares. Por ejemplo, alguien que decide comprar $100 en bitcoins cada semana (sin importar el precio) está siguiendo una estrategia DCA. Esta es una estrategia popular entre los bitcoiners que quieren pila de sats en consecuencia. Cada estrategia tiene sus pros y sus contras. Sin embargo, la mejor estrategia depende de las necesidades y preferencias particulares de cada individuo.
El sitio web de Nakamoto Portfolio también tiene una herramienta donde cualquiera puede hacer números y comparar qué estrategia funciona mejor para su situación particular. Revisar la Simulador de costos promedio BTC. Según Nakamoto Portfolio de Swan, “históricamente, la inversión a tanto alzado ha superado a las estrategias DCA. Esto se debe principalmente a los explosivos movimientos alcistas de precios de Bitcoin. Pero el DCA puede generar un rendimiento superior significativo durante los mercados bajistas. Por ejemplo, los inversores que compraron en máximos históricos pero emplearon DCA después pudieron alcanzar el punto de equilibrio mucho más rápido. Si bien DCA tiene posibles inconvenientes, como rendimientos reducidos en mercados en constante crecimiento, sigue siendo un método popular para gestionar el riesgo y promover la inversión disciplinada”. Después de todo, la mayoría de las personas utilizan una combinación de ambas estrategias y esa podría ser la mejor manera de hacerlo.
“¿Me quedo con Tt? ¿Por cuánto tiempo?»
Una vez más, todo se reduce a las necesidades, prioridades, información, etc. individuales. Sin embargo, este activo debe considerarse una estrategia de inversión a largo plazo. Eso significa conservar sus bitcoins durante mucho tiempo, independientemente de las fluctuaciones de precios. Muchos entusiastas de Bitcoin creen que Bitcoin eventualmente se convertirá en una moneda de reserva global y, por lo tanto, están dispuestos a mantenerse durante los altibajos del mercado. Hay un dicho popular entre los bitcoiners que cambia «esperar» por «HODL» (¡Espera por tu vida!). Échale un vistazo a lo increíble. comics de bitcoins Eso también podría darte algún consejo…
Otros inversores prefieren negociar sus bitcoins con frecuencia. Esta estrategia implica comprar bitcoins durante las caídas y vender durante los máximos. Suena genial, pero en realidad este mercado descentralizado es muy difícil de predecir. Muy rara vez los comerciantes logran burlar al mercado. El tiempo en el mercado es más importante que cronometrar el mercado.
Animo a los lectores a dar el siguiente paso, ya sea investigar Bitcoin por su cuenta, iniciar un plan de inversión en Bitcoin o unirse a la comunidad Bitcoin. ¡Comienza tu viaje con Bitcoin hoy! Sumérgete en los recursos, explora el portafolio de Nakamoto y no dudes en hacer preguntas. Bitcoin espera a quienes se atrevan a dar un paso hacia el futuro. A medida que Bitcoin continúa su ascenso, ¿cómo se adaptará el mundo a este nuevo paradigma de dinero sólido y soberanía individual? Sólo el tiempo lo dirá, pero una cosa es segura: el futuro es naranja.
Esta es una publicación invitada de Santiago Varela. Las opiniones expresadas son enteramente propias y no reflejan necesariamente las de BTC Inc o Bitcoin Magazine.